В третий раз на ежегодной конференции «Россия: проектное и структурное финансирование», организованной компанией «Всемирный Эксперт», был организован круглый стол по вопросам страхования крупных проектов.

В круглом столе участие приняли ИнфраВЭБ, Better Chance, СберСтрахование, СБ Эльбрус, СБ СиЛайн, ИНГОССТРАХ, АО «Марш — Страховые Брокеры», ООО «Атлас» (проект TEA NEXT) и др., модератором выступил директор Бизнес-блока ВЭБ.РФ Парасюта Константин.

Про роль ВЭБ.РФ в развитии страхования

В ВЭБ.РФ естественным путем, вслед за развитием практики финансирования крупных проектов, сформирована, непрерывно развивается и совершенствуется компетенция по структурированию страховой защиты.

Практика ВЭБ.РФ понятна, прозрачна, обеспечивает перенос на рынок страхования в интересах всех сторон имеющие катастрофические последствия для проекта техногенные, природные и иные риски.

Про текущий рынок

Национальный рынок страхования на сегодняшний день: с одной стороны – практически изолированная система, с другой – текущие возможности РНПК позволяют страховать проекты практически без ограничений (по сумме риска).

Про страхование в ГЧП

Практика структурирования страхования в ГЧП-проектах законодательно не определена, модель и содержание страховой защиты определяются в первую очередь – компетенциями концендента и концессионера, во вторую – кредиторов.

По большинству реализуемых и реализованных ГЧП-проектов требования по страхованию в концессионных соглашениях – либо отсутствуют, либо не соответствуют объему и профилю рисков проектов.

Про работу над страхованием страхового и юридического консультантов и их синергию

Для организации страховой защиты крупных проектов необходимы высокопрофессиональные компетенции по структурированию сделок страхования, глубокое знание рынка, актуальных специфики и особенностей заключения сделок страхования и перестрахования и связанной с ними документации. Данные компетенции для сторон проекта – инициатора и кредиторов обеспечиваются за счет привлечения консультанта по страхованию.

Совместная работа юридического и страхового консультантов по сделкам страхования снижает риск отказа участников рынка страхования по выплате страхового возмещения, что критично для крупных проектов.

Про работу страховой функции в экосистеме Сбера

В экосистеме Сбера рисковым страхованием занимается 100% дочерняя компания СберСтрахование. Целевая модель работы страховщика с клиентами Фабрики – брать на себя долю страхования проекта, эквивалентную доле Сбера в лимите финансирования. Дополнительной возможностью для клиента может стать условие Right to match в кредитно-обеспечительной документации.

Подробнее – в презентации

Про возросшую роль страхования

Доставка критического оборудования напрямую влияет на своевременный ввод объекта в эксплуатацию, среднестатистически риск наступления страхового события при грузоперевозках выше, чем при СМР.

В текущих условиях инициаторы проектов постоянно сталкиваются с необходимостью принятия неординарных логистических решений – страхование грузов и риска задержки ввода стали разумной необходимостью для крупных проектов.

Наличие покрытия предпринимательских рисков в дополнение к спонсорской гарантии усиливает кредитный профиль проектов; для ряда инициаторов с развитой культурой страхования (например, в нефтегазохимии) самостоятельное приобретение такого покрытия – стандартная практика.

Про страхование специфических рисков в ПФ и ГЧП

По мнению участников круглого стола, инициаторам и кредиторам разумно предусматривать и развивать следующие виды страхования:

  • ответственности директоров и должностных лиц (D&O): для обеспечения защиты своих представителей в органах управления;

  • (информационных) киберрисков (CYBER): в целях формирования культуры реагирования на кибер-инциденты, закрытия рисков катастрофических потерь в случае возникновения кибер-инцидента и возможного последующего перерыва в деятельности компании;

  • от нечестности / мошенничества сотрудников (CRIME) для дисциплинирующего эффекта на персонал компании.

Также в ходе круглого стола была представлена позиция о необходимости внимания клиентов к вопросам страхования в долгосрочных сделках финансирования крупных проектов.